| כמו כן, התשקיף חייב לכלול כיצד ניתן לרכוש את ניירות הערך, כיצד אפשר ליצור קשר עם החברה בנוגע לקנייה, איפה ניתן להזמין ניירות ערך, ואיפה ניתן להשיג טופסי הזמנה ואיפה צריך להגישם, מסגרת הזמן בה תתאפשר קנייה של ניירות הערך ותנאי התשלום בהם יאלץ לעמוד | תשקיף מדף תהליך כתיבתו ופרסומו של תשקיף יכול להיות דבר מסובך ויקר |
|---|---|
| לאור זאת, עלו טענות שלכאורה, פרקטיקת ה-Dual Dating, המיושמת על רקע הדרישה האמורה בתקנות פרטי התשקיף לחתום מחדש על הדוחות הכספיים בסמוך למועד התשקיף, עשויה שלא לעלות בקנה אחד עם הוראות IAS 10 בעניין זה | לעומת זאת, הרשות לניירות ערך אינה אחראית על המלצות לציבור המשקיעים |
כל הדוחות הכספיים הנזכרים בתקנות משנה א עד ד ייחתמו לפי , לפי העניין, בסמוך למועד הגשת טיוטת תשקיף לראשונה; על אף האמור, אם התאגיד חברה מוחזקת של תאגיד מדווח, וערך התאגיד דוחות כספיים שנתיים וביניים לפי כללי החשבונאות המקובלים או , לפי העניין, לצורך הכללת נתוניו הכספיים בדוחותיו המאוחדים של התאגיד המדווח המחזיק בו, יראו את מועד חתימת הדוחות כמועד שבו נחתמו דוחותיו הכספיים כאמור, שנערכו לצורך הכללת נתוניו הכספיים בדוחות המאוחדים של התאגיד המדווח המחזיק בו.
11| על אף האמור בתקנות משנה א ו־ ב , תאגיד שהוא תאגיד בנקאי כמשמעותו , למעט חברת שירותים משותפת, תאגיד שהוא חברת כרטיסי אשראי, תאגיד שהוא מבטח כמשמעותו , ותאגיד שעיקר עיסוקו בהשקעה בתאגידים אחרים, רשאים לציין כי לא קבעו יעד מסויים אשר להשגתו נועדה התמורה אלא שהיא נועדה להרחבת עסקיהם; ואולם אם 25% לפחות מהתמורה נועדה ליעד מסויים, יצויין הדבר כאמור בתקנות משנה א ו־ ב | מוצעים ניירות ערך מסחריים או איגרות חוב וכביטחון למילוי תנאיהם בידי המנפיק, ניתנת ערבות של תאגיד, שאינו חברה־בת של המנפיק שהוא מחזיק בה למעלה מחמישים אחוז מכוח ההצבעה, יכלול התשקיף את כל הפרטים שהיה חובה לכוללם בתשקיף בהתאם להוראות תקנות אלה אילו הנפיק התאגיד הערב את איגרות החוב או את ניירות הערך המסחריים המוצעים, והכל בשינויים המחוייבים לפי הענין |
|---|---|
| תאגיד שניירות הערך שלו כבר רשומים למסחר יכול להנפיק ני"ע נוספים מאותה סדרה או לגוון את סוגי ניירות הערך שבידי הציבור למשל, חברה ציבורית שרק מניותיה נסחרות יכולה להנפיק מניות נוספות או להנפיק אג"ח, אופציות ועוד | עיקר עבודתה של הרשות מוקדש לשמירת האינטרסים הכלליים של הציבור, משמע ציבור המשקיעים הקונים ניירות ערך שונים מחברות המציעות אותם למכירה |
מתוקף כך, הרשות לניירות ערך משקיעה מאמצים רבים במניעה של רמאויות והונאות למיניהן, שעלולות לסכן את ציבור המשקיעים ולגרום להם להשקיע את כספם באפיקים שלא עתידים להניב להם כל רווח, ויתרה מזאת — להעשיר נוכלים המפרסמים מניות עבור חברות שהן מגדלים פורחים באוויר ותו לא.
| תשקיף התקף לתקופה של שנתיים ובמהלך התקופה הוא "פתוח" לצורך ביצוע מספר הנפקות בתנאי שהמסגרת לכל ההצעות גובשה כבר במועד הגשת התשקיף | התשקיף מפרט את כל ניירות הערך הנידונים, והאם חלקם מיועדים לאנשים מסוימים |
|---|---|
| קדם יום הדו״ח השנתי לתאריך התשקיף ביותר משמונה חדשים, יובאו גם דוחות כספיים ביניים, ערוכים ליום שהוא ששה חדשים אחרי יום הדו״ח השנתי להלן בסעיף קטן זה — היום האמור , כשהדו״חות הנוספים מתייחסים לתקופה של ששה חדשים; בדו״חות נוספים אלה יוצג לגבי כל סכום שבסעיפיהם הסכום המקביל לו בתקופת שלושת החדשים שהסתיימו ביום האמור | על אף האמור בתקנת משנה א , על תאגיד המציע לראשונה ניירות ערך לציבור, שהוא חברה שדוחותיה הכספיים השנתיים לשנת הדיווח הקודמת פורסמו לציבור כשהם מצורפים לדוחות כספיים של תאגיד מדווח עובר למועד ההצעה לראשונה לציבור, ושהוא מאמץ לראשונה, והדוחות הכספיים המצורפים לתשקיף ההצעה לראשונה לציבור הם הדוחות הכספיים הראשונים לפי כללי החשבונאות המקובלים, יחולו הוראות אלה: הוראות , לעניין החובה לצרף דוח בדבר מצבת ההתחייבויות של התאגיד והחברות המאוחדות או המאוחדות באיחוד יחסי בדוחותיו הכספיים, לפי מועדי פירעון, יחולו ביחס לתקנות אלה, בשינויים המחויבים, ולעניין תאגיד המציע ניירות ערך שלו לראשונה, דוח כאמור ייכלל בתשקיף באופן מפורט ולא בדרך של הפניה לטופס דיווח, או בדרך אחרת שיורה לו יושב ראש הרשות או עובד שהוא הסמיכו לכך |
מסמך זה חייב לעבור את אישורם של גופים רגולטוריים בישראל, בטרם יתפרסם.
15